我的研究心得

Alibaba Financial Report And Introduction (58)


 

 

(b)根据第21.9条(贷款人权利的担保),现有贷款人不得转让其在财务文件下的任何权利。                                

 

21.2 转移或次级参与的条件                       

 

(a)除下文(b)段另有规定外,现有贷方的任何转让或次级参与均须事先取得本公司的书面同意。                                

 

(b)如果相关转让是:现有贷款人转让,则无需事先获得本公司的书面同意:                                

 

(i)另一贷款人或贷方的关联公司; 要么                    

 

(ii)在违约事件继续进行时作出,                 

 

除非转让给受禁止的受让人,否则将根据上文(a)段要求获得公司的同意。

 

(c)贷款人根据财务文件转让的权利或义务的任何转让必须至少为25,000,000美元(并且在贷款人进行任何此类转让之后,除非贷款人已转移其在财务文件下的所有权利和义务,贷款人必须保留至少25,000,000美元的权利和义务,或在每种情况下,经公司同意,保留较低的金额。                                 

 

(d)转让只有在符合第21.5条(转让程序)规定的程序时才有效。                                

 

(e)如果:                                 

 

(i)贷款人转移其在财务文件下的任何权利和义务或更改其设施办公室; 和                    

 

(ii)由于转让发生之日存在的情况,公司有义务根据第12条(税收增加和弥偿)或第13 条通过其新设施办公室向新贷方或贷方支付款项(增加成本),                 

 

那么通过其新设施办公室行事的新贷款人或贷款人只有在这些条款下有权获得与现有贷款人或贷款人通过其先前设施办公室行事的情况相同的付款,如果没有发生转让的话。

 

(f)每位新贷款人通过执行相关转让证明书,为免生疑问,确认代理人有权代表其执行经由或代表必要的贷款人或贷款人批准的任何修改或弃权。根据本协议,在转让根据本协议生效之日或之前,并且该决定受该决定的约束,其程度与现有贷款人本应享有的一样,仍为贷款人。                                  

 

(g)根据第21条的规定,任何贷款人进行转让和进入次级参与的权利在任何情况下均由贷款人根据第23条的规定订立保密承诺并交付给公司(披露)信息)。                                 

 

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21.3 转会费                       

 

除非代理人另行同意并且不包括向贷款人的关联公司的任何转让,否则新贷款人应在转让生效之日向代理人(自己的账户)支付2,500美元的费用。

 

21.4 现有贷方的责任限制                       

 

(a)除非明确同意,否则现有贷款人不作任何陈述或保证,并对新贷款人不承担任何责任:                                

 

(i)财务文件或任何其他文件的合法性,有效性,有效性,充分性或可执行性;                    

 

(ii)本公司的财务状况;                 

 

(iii)公司履行及遵守财务文件或任何其他文件所规定的义务; 要么              

 

(iv)在任何财务文件或任何其他文件中作出或与之相关的任何陈述(不论是书面或口头)的准确性,             

 

并且不包括法律隐含的任何陈述或保证。


 

(b)每个新贷款人向现有贷款人和其他财务方确认:                                

 

(i)已就(并将继续作出)其参与本协议而对本公司及其相关实体的财务状况及事务作出(并将继续作出)其独立调查及评估,并且并非完全依赖向其提供的任何资料现有贷方与任何财务文件有关; 和                    

 

(ii)将继续对本公司及其相关实体的信誉进行独立评估,而财务文件或任何承诺生效的任何金额已经或可能未偿还。                 

 

(c)任何财务文件均不要求现有贷款人:                                 

 

(i)接受新贷方重新转让根据本第21条转让的任何权利和义务; 要么                    

 

(ii)支持新贷方因公司未履行财务文件或其他方面的义务而直接或间接产生的任何损失。                 

 

21.5 转移程序                       

 

(a)在符合条款21.2(转让条件或次级参与条款)规定的条件的情况下,当代理人执行现有贷款人交付的其他正式填写的转让证书时,按照下文(c)段进行转移和新贷款人。在符合下文(b)段的规定下,代理人应在收到其正式填写的正式转让证书后,在合理可行的范围内尽快遵守本协议的条款并按照本协议的条款交付,执行转移证书。                                

 

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(b)代理人没有义务执行现有贷款人和新贷款人交付的转让证书,除非他们确信已完成所有“了解您的客户”和其他类似程序(或认为)关于转让给新贷款人的行为。                                

 

(c)在转移日期的前提下,根据第21.10条(按比例计算利息结算):                                 

 

(i)如果转让证书中现有贷款人寻求通过更新转移其财务文件下的权利和义务,则本公司和现有贷款人应根据财务文件及其各自的债务解除对彼此的进一步义务。财务文件下的相互之间的权利将被取消(即“被解除的权利和义务 ”);                    

 

(ii)本公司及新贷款人仅就本公司及新贷款人已承担及/或收购该等权利及义务而彼此承担彼此之间的义务及/或彼此之间取得与出让权利及责任不同之权利本公司及现有贷方;                 

 

(iii)代理人,委任主导安排人,新贷款人及其他贷款人应获得相同的权利,并承担相同的权利,如果新贷款人是具有权利和/或权利的新贷款人,他们将获得并承担相同的义务由于转让而获得或承担的义务,代理人,授权牵头安排人和现有贷款人均应根据本协议解除对彼此的进一步义务; 和              

 

(iv)新贷款人应成为“贷方”的一方。             

 

(d)本条款21.5中规定的程序不适用于任何财务文件(本协议除外)的任何权利或义务,如果其条款或适用的任何法律或法规规定或要求这种权利或义务的不同转让方式,或禁止或限制转让这种权利或义务,除非这种禁止或限制不适用于相关转让或任何适用限制的每一条件都应得到满足。                                

 

21.6 转让证明复印件或增加确认书给公司                       

 

代理人在执行转让证书或增加确认书后,应在合理可行的范围内尽快向公司发送转让证书或增加确认书的副本。

 

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21.7 现有同意和弃权                       

 

新贷款人须受有关现有贷款人根据或依据任何财务文件所作出或作出的任何同意,豁免,选举或决定约束,而该等贷款须于有关转让予该新贷款人之前生效。

 

21.8 免除代理人的责任                       

 

对于根据本第21条进行的任何转让,各方均承认并同意,代理人无义务询问新贷款人就其作为贷款人的资格所作出的任何陈述或保证的准确性。

 

21.9 对贷方权利的担保                       

 

除了根据本第21条向贷款人提供的其他权利外,每个贷款人可以在未经咨询或获得本公司同意的情况下随时收取,转让或以其他方式设立或以其他方式(无论是通过抵押或其他方式)所有或根据任何财务文件,任何财务文件的任何权利,以确保该贷款人的义务,包括但不限于任何收费,转让或其他担保,以确保对联邦储备银行或中央银行的义务,除非此类收费,转让或担保不应:

 

(a)向贷款人解除其在财务文件下的任何义务,或将贷款人的相关费用,转让或担保的受益人替换为任何财务文件的一方; 要么                                

 

(b)要求本公司支付任何款项,除非或超出或授予任何人任何更广泛的权利,而不是根据财务文件要求向有关贷款人作出或授予的权利。                                

 

21.10 按比例分配利息                

 

如果代理人已通知贷方和公司(它没有义务这样做),它能够“按比例”向现有贷方和新贷方分配利息(就任何转让而言)条款21.5(转让程序),转让日期为通知日期之后且不在利息期的最后一天):

 

(a)有关参与的任何利息或费用,而该等利息或费用,就参考时间的流逝所表示而产生,须继续累积为现有贷款人,直至但不包括转让日期(「应计金额」),并须在当前利息期的最后一天(或如果利息期超过六个月,在下一个每月六个月的日期)到期并支付给现有贷款人(不再产生利息)在该利息期的第一天之后); 和                                

 

(b)现有贷款人转让的权利将不包括应计金额的权利,因此,为免生疑问:                                

 

(i)应付应计金额时,该等应计金额将支付予现有贷款人; 和                    

 

(ii)在该日应付给新贷款人的金额将是在该日当天支付但应用本条款21.10的金额,但扣除应计金额后。                 

 

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22.公司的转让或转让                               

 

除非获得所有贷款人的事先书面同意,否则公司不得转让或转让任何财务文件下的任何权利或义务。

 

23. 信息披露                               

 

23.1 保密信息的义务                       

 

(一个)                                 每个财务方必须保密所有与公司,集团,财务文件或财务方所知的工具相关的所有信息,以财务方为其目的,或为了成为财务方或由财务方与(i)任何集团成员或其任何顾问的财务文件或融资有关或为其成为财务方的目的; 或(ii)另一个财务方,如该信息是由该财务方直接或间接从任何集团成员或其任何顾问获得的(无论此类信息采用何种形式,包括口头提供的信息和任何文件,

 

(b)但是,财务方有权披露上文(a)段所述的信息:                                

 

(i)如果此类信息是公开的,除非作为该财务方违反或其关联公司违反本条款规定的行为的直接或间接结果;                    

 

(ii)如有需要,就任何法律,仲裁或监管程序或程序而言;                 

 

(iii)如果根据任何适用的法律或法规要求这样做;              

 

(iv)任何政府,银行,税务或其他监管机构要求或要求的;             

 

(v)其专业顾问及向其提供服务的任何其他人(包括但不限于任何行政或结算服务提供者,外聘核数师,保险公司及保险经纪),但该人士有保密,合约或否则,到该财政党;                

 

(vi)在需要知情的基础上向其高级职员,雇员,董事和代理人提供,但该人对该财务方负有保密,合同或其他责任;             

 

(vii)任何财务方(每个“ 财务方关联方 ”)和每个财务关联方的总部,分支机构,代表处,子公司,相关公司或关联方应被允许披露信息,就像它是一个财务派对;          

 

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(viii)财务方根据第21.9条(对贷款人权利的担保)向其收取,分配或以其他方式设定担保(或可能如此)的利益;       

 

(ix)任何其他财务方;             

 

(x)本公司以书面许可的任何人;                

 

(xi)致本公司; 要么             

 

(xii)国际互换及衍生工具协会(“ ISDA ”)或任何信用衍生产品决策委员会或ISDA小组委员会,如果他们要求披露这些信息,以确定财务文件中的义务是否为,或者为了使财务文件下的义务成为可以通过信用衍生产品交易或其他信用关联交易交付,其中包含2009年ISDA信用衍生产品确定委员会和拍卖结算补充或其他与其基本相同的条款。          

 

(c)财务方可向第21条(贷款人变更)未明确禁止转让或次级参与的关联公司或任何潜在受让人或参与者披露,但为避免对工业竞争对手的疑虑:                                 

 

(i)任何财务文件的副本; 和                    

 

(ii)该财务方根据或与任何财务文件有关而获得的任何信息。                 

 

但是,在潜在的受让人或参与者可能收到任何机密信息之前,它必须执行有利于相关财务方的保密承诺,并将其副本交给公司。参与者本身可以向会员或与其签订或已经签订任何形式的经济或其他利益转让的任何人披露第(i)和(ii)分段中提及的文件和信息。本协议或与本协议有关的,只要相关联属会员或受让人为相关潜在受让人或参与者执行保密承诺并将其副本交付给公司。

 

本条款取代之前有关此类信息机密性的任何协议。

 

23.2 相关信息                       

 

在不影响公司对其提供或代表其提供的与任何财务文件相关的信息的责任的情况下,每个贷款人都接受并承认:

 

(a)已经或可能提供给贷方(通过代理或其他方式)的部分或全部信息(包括但不限于财务预测和/或其他财务数据)是或可能构成与公司(“ 价格敏感信息 ”)以及与内幕交易和/或市场滥用等有关的适用法律和法规可能规范或禁止使用此类信息;                                

 

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(b)在拥有价格敏感资料后,贷款人可根据适用法律及规例被禁止或限制,其中包括买卖或谘询或促使他人买卖本公司或其衍生工具的上市证券,或本公司或其衍生工具的相关法团的上市证券,或以其他方式使用或披露价格敏感资料;                                

 

(c)代理人或委托主任安排人均不对其根据或与分发信息所采取的任何行动承担责任,前提是在任何贷款人或贷款人的指示下,代理人可能会要求用于确认或证明(代理人满意的形式和内容),确认指示贷款人或贷款人是否拥有任何价格敏感信息,并且他们是否或他们没有指示代理人,作为后果拥有任何价格敏感资料; 和                                 

 

(d)根据或与财务文件有关的任何信息不得用于任何非法目的,并且每个贷款人应对使用和/或任何法律和监管限制进行独立评估,并确保其遵守披露此类信息。                                

 

23.3 个人数据                       

 

关于个人(包括但不限于公司或其关联公司的任何员工)(“ 个人数据 ”)提供的任何数据或信息(包括但不限于银行保密和/或个人数据法涵盖的数据)对于任何财务方,本公司声明并保证其已获得每个相关个人事先同意财务方收集,使用,披露和处理其个人数据,并且此类个人数据真实,准确和完整在所有重要方面。

 

24. 行政当事方的作用                               

 

24.1 任命代理人                       

 

(a)每个其他财务方任命代理人作为其财务文件下的代理人。                                

 

(b)其他财务方均授权代理人行使与财务文件有关或与财务文件有关的专门授予代理人的权利,权力,权限和酌情决定权,以及任何其他附带权利,权力,权限和酌处权。                                

 

24.2 代理人的职责                       

 

(a)除下文(b)款另有规定外,代理人应立即将任何其他方交付给代理人的任何文件的原件或副本转发给一方。                                

 

(b)在不损害第21.6条(转让证明复印件或增加对公司的确认书)的情况下,上述(a)段不适用于任何转让证书或任何增加确认书。                                

 

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(c)除财务文件另有明确规定外,代理人没有义务审查或检查其转发给另一方的任何文件的充分性,准确性或完整性。                                 

 

(d)如果代理收到提及本协议的一方的通知,描述违约并声明所述情况属于违约,则应立即通知财务方。                                

 

(e)如果代理知道未支付任何本金,利息,承诺费或应付给本协议项下财务方(除任何行政方之外)的其他费用,则应立即通知其他财务方。                                 

 

(F)                                  代理人应在每个日历月的最后一个工作日的十(10)个工作日内向公司提供一份清单(可能是电子形式),列出贷方在该工作日的名称,各自的承诺,每个贷方的地址和传真号码(以及任何需要注意任何通信的部门或办公室),以便进行任何通信或根据财务文件或与财务文件有关的文件交付,电子邮件地址和/或通过电子邮件或其他电子手段向每个贷款人发送和接收所需的电子邮件地址和/或任何其他信息,通过该方式和账户可以向财务文件进行任何与财务文件有关的通信。每个贷款人的详细信息,以便代理人根据财务文件向该贷款人分配任何款项。

 

(g)代理人无须对由公司支付或从公司收回的款项的利息负责。除法律要求外,代理人持有的款项不需要隔离。                                 

 

(h)代理人在财务文件下的职责仅为机械和行政性质。                                

 

24.3 授权领导安排者的作用                       

 

除财务文件中明确规定外,授权牵头安排人对任何财务文件或与之相关的任何其他方均不承担任何义务。

 

24.4 没有信托义务                       

 

(a)行政方不得以任何其他方面,也不应被视为对本协议的任何其他方承担任何义务,信任或信托关系。                                

 

(b)代理人或指定主要安排人均不得向任何贷款人支付其为自己账户收取的任何款项的任何金额或利润部分。                                

 

24.5 与集团的业务往来                       

 

(a)任何行政方均可接受任何集团成员的存款,借钱并从事任何形式的银行业务或其他业务。                                

 

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(b)每一贷款人特此不可撤销地放弃有利于代理人的任何利益冲突,这种利益冲突可能因代理人以财务文件的各种身份或代理人的其他客户行事而产生。每个贷方承认代理人及其关联公司(统称“ 代理方 ”)可能拥有或可能正在提供或可能在将来向贷方可能视为利益的其他方提供金融或其他服务。与其利益相冲突并且可能拥有信息(无论是否对贷款人有实质性),除非代理人根据财务文件作为代理人,代理人可能无权与任何贷款人分享。                                

 

(c)根据其对客户事务保密的长期政策,代理人不会向任何代理人的其他客户披露从任何贷方(未经其同意)获得的机密信息,也不会将其用于贷方的代表从任何其他客户获得的任何机密信息。在不损害前述规定的情况下,每个贷款人同意,每个代理人可以在任何一方的证券上进行交易(无论是针对自己的客户账户还是其客户的账户),以及此类交易或提供建议,不构成财务文件目的的利益冲突。                                 

 

24.6 代理人的权利和自由裁量权                       

 

(a)代理人可能依赖:                                

 

(i)其认为是真实,正确及适当授权的任何陈述,通知或文件; 和                    

 

(ii)任何人的董事,授权签署人或雇员就任何可合理地假定为其知悉或有权核实的事项作出的任何陈述。                 

 

(b)代理人可以(除非已收到作为贷方代理人的相反通知):                                

 

(i)没有发生违约(除非它实际了解根据第20.1条(未付款)产生的违约);                    

 

(ii)归属任何一方或多数贷款人的任何权利,权力,权力或酌情决定权未获行使; 和                 

 

(iii)本公司作出的任何通知或要求(使用申请除外)均代表本公司同意及知悉而作出。              

 

(c)代理人可以聘请,支付和依赖任何律师,会计师,测量师或其他专家的建议或服务。                                 

 

(d)代理人可通过其人员和代理人就财务文件采取行动。                                

 

(e)代理人可以向任何其他方披露其合理认为已根据本协议作为代理人收到的任何信息。                                 

 

(f)在不损害上述(e)段的一般性的原则下,代理人可以向其他财务方和公司披露违约贷款人的身份,并应在公司或多数贷款人的书面请求下披露。                                  

 

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(g)尽管有任何相反的财务文件的任何其他规定,如果代理人或任何强制性牵头安排人在其合理意见中或可能构成违反任何法律或法规的情况下,或其任何规定都不得做或不做任何事情。违反信托义务或保密义务。                                 

 

24.7 多数贷款人的指示                       

 

(a)除非财务文件中出现相反的指示,否则代理人应(i)根据多数贷款人给予的任何指示行使作为代理人的任何权利,权力,权力或酌情决定权(或者,如果是的话)多数贷款人指示,不得行使作为代理人的任何权利,权力,权力或酌处权;及(ii)如果任何行为(或不作为)如果行为(或不采取任何行动)不承担责任根据多数贷款人的指示。                                

 

(b)除非财务文件中出现相反的说明,否则多数贷方提供的任何指示对所有财务方均具有约束力。                                

 

(c)代理人可以避免按照多数贷款人(或者,如果适用的话,贷款人)的指示或根据下文(d)段的规定行事,直至其收到任何费用,损失或其所需的担保。在遵守指示时可能产生的责任(连同任何相关的间接税)。                                 

 

(d)在多数贷款人(或(如适用)贷款人)没有指示的情况下,代理人可视其认为符合贷方的最佳利益行事(或不采取行动)。                                

 

(e)代理人无权在与任何财务文件相关的任何法律或仲裁程序中代表贷款人(未先获得贷款人的同意)行事。                                 

 

24.8 文件责任                       

 

没有行政党:

 

(a)对任何行政方,公司或任何财务文件中或与之相关的任何其他人提供的任何信息(无论是口头还是书面)的充分性,准确性和/或完整性负责; 要么                                

 

(b)对任何财务文件或任何其他预期或与财务文件有关的协议,安排或文件的合法性,有效性,有效性,充分性或可执行性负责;                                

 

(c)负责确定向任何财务方提供或将提供的任何信息是否为非公开信息,其使用可能受适用法律或法规有关内幕交易或其他方面的管制或禁止。                                 

 

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